今こそ「日本のウェルスマネジメント」を
資産と想いをつなぐMUFGの使命感

MUFGは、日本で「ウェルスマネジメント」を確立させるべく、新たな道を切り開いてきた。だが、ウェルスマネジメントとは何なのか、なぜ重要なのか――。
MUFG常務執行役員ウェルスマネジメントユニット長の田中琢哉がお話しします。

1980年代後半から外資系金融機関が日本市場へ本格的に進出、サービス展開するようになりました。その前後から、国内金融機関も参入をしましたが、日本ではなかなか定着には至りませんでした。

日本の富裕層は高齢者の割合が高く、セーフティネットも充実していることからも、自立的な資産形成の重要性に関する意識が醸成されにくかったと考えられます。

欧州の富裕層は産業革命や植民地時代を通じて資本を蓄えながら代々続いてきた家系が多く、アメリカでは独立以降、数多くの企業経営者が成功を収め新たな富裕層を生み出してきました。一方、日本の富裕層の起源は江戸時代の商人階級や明治維新後の財閥や資本家が中心と言われ、現在では富裕層の約3分の1が事業オーナーです。加えて、日本の贈与税・相続税は欧米と比べ高い水準にあります。そのため、「後継者不在による事業承継への不安、相続対策を金融機関に相談したい」というニーズも高く、この点は日本のウェルスマネジメントの特徴と言えます。

その一方、若くして財を成す人も増えています。スタートアップの経営者など、従来の富裕層とは異なる価値観やビジネスモデルを形成するようになりました。お客さまより、求める資産形成のプロセスや資産の守り方、将来への想いは千差万別です。そのため対話を繰り返しながら最適解を共に見つけていく、オーダーメイド型の金融サービスが重要な時代になりました。

金融資産が100万㌦を超える富裕層が多い国・都市ランキングで日本は第3位です。世帯数・資産総額ともに増加傾向が続いており、マーケットのポテンシャルが大きいことからも、ウェルスマネジメント事業に注力すべきと考えます。

ウェルスマネジメントの主なターゲットは富裕層ですが、そこで得た知見を広く一般に提供することも可能と考えます。なぜなら社会において、預金を含めたお客さまの資産形成、また金融リテラシー向上のための金融経済教育も金融機関の役割ですから。お客さま一人ひとりのプランニングをしっかりと受け止め、資産をまもり、ふやし、つなぐ。次世代をより良い未来につなぐことが、ウェルスマネジメントの役割だと考えています。